Salta al contenuto principale
CODICE 103980
ANNO ACCADEMICO 2022/2023
CFU
SETTORE SCIENTIFICO DISCIPLINARE IUS/05
LINGUA Italiano
SEDE
  • LA SPEZIA
PERIODO 2° Semestre
PROPEDEUTICITA
Propedeuticità in ingresso
Per sostenere l'esame di questo insegnamento è necessario aver sostenuto i seguenti esami:
MATERIALE DIDATTICO AULAWEB

PRESENTAZIONE

Il corso intende fornire agli studenti gli strumenti per comprendere ed analizzare criticamente dal punto di vista giuridico il settore finanziario. Gli studenti acquisiranno le conoscenze indispensabili in materia di disciplina bancaria e dei mercati finanziari con particolare riferimento alla regolazione e vigilanza e alla disciplina dei principali contratti, con cenni anche di diritto della concorrenza. Grazie a seminari e lavori di gruppo, saranno analizzati casi di attualità e potenziate le capacità applicative, di ricerca e presentazione degli studenti.

 

OBIETTIVI E CONTENUTI

OBIETTIVI FORMATIVI

Il corso si propone di illustrare la disciplina giuridica dell'economia e la disciplina dei contratti bancari, dei contratti finanziari e dei titoli di credito

OBIETTIVI FORMATIVI (DETTAGLIO) E RISULTATI DI APPRENDIMENTO

Il corso si propone di fornire agli studenti gli strumenti per comprendere ed analizzare criticamente dal punto di vista giuridico il mondo bancario e dei mercati finanziari, con cenni anche di diritto della concorrenza. Gli studenti acquisiranno conoscenza della disciplina giuridica delle banche ed imprese d'investimento (tipi di intermediari finanziari, autorizzazione, vigilanza, governance, acquisto di partecipazioni, operazioni straordinarie, risoluzioni e liquidazione, ecc.) e cenni alla disciplina dei principali contratti bancari e finanziari (tutela del cliente e dei consumatori; trasparenza, ADR, ecc.), anche alla luce dei recenti sviluppi normativi e delle discussioni scientifiche a livello nazionale ed internazionale. Inoltre, verranno organizzate lezioni a carattere seminariale in cui gli studenti analizzeranno, con l’aiuto del docente ma sviluppando le loro capacità di ricerca, analisi e presentazione, i casi di attualità di maggiore rilevanza giuridica nazionale ed internazionale.

In particolare, la frequenza e la partecipazione attiva alle lezioni, ai seminari e lavori di gruppo con presentazione dei risultati in classe, consentiranno agli studenti di: 

- conoscere in modo approfondito la disciplina bancaria e dei mercati finanziari (disciplina e vigilanza prudenziale; contratti);

- comprendere le "rationes" delle diverse norme, cioè le logiche e ragioni che stanno dietro all'adozione di certe regole;

- conoscere le discussioni presenti a livello nazionale ed internazionale che potrebbero o stanno portando a riforme normative;

- applicare le norme a fattispecie concrete (casi di attualità) e a nuovi fenomeni (ad es., Fintech, crowdfunding, Big-Tech, crypto-assets, ecc.);

- sviluppare le capacità di ricerca, analisi e ragionamento giuridico e presentazione in pubblico, utili per la preparazione di elaborati finali di diritto e per gli sbocchi professionali futuri nel settore;

- potenziare le capacità di lavoro di gruppo;

- sviluppare l'abilità a collegare argomenti e ragionamenti diversi, anche di materie distinte (ad esempio, diritto commerciale, diritto privato, economia degli intermediari/aziende di credito con diritto bancario, ecc.).

Risultati di apprendimento:

  • Conoscenza e comprensione Gli studenti devono acquisire adeguate conoscenze e un'efficace capacità di comprensione del diritto dell'economia con particolare riferimento alla normativa in vigore, alle logiche sottostanti ed alle prospettive di riforma.
  • Capacità di applicare conoscenza e comprensione Gli studenti devono essere in grado di applicare le conoscenze acquisite e di comprendere e risolvere problemi emergenti dal funzionamento dell’ordinamento bancario e dei mercati finanziari e riconducibili a casi concreti di attualità nel contesto sia nazionale che internazionale, anche attraverso ricerche giuridiche in materia.
  • Autonomia di giudizio Gli studenti devono saper utilizzare sia sul piano concettuale che su quello operativo le conoscenze acquisite con autonoma capacità di valutazione e con abilità nei diversi contesti applicativi.
  • Abilità comunicative Gli studenti devono acquisire il linguaggio tecnico tipico della disciplina per comunicare in modo chiaro e senza ambiguità con interlocutori specialisti e non specialisti.
  • Capacità di apprendimento Gli studenti devono sviluppare adeguate capacità di apprendimento che consentano loro di continuare ad approfondire in modo autonomo le principali tematiche della disciplina soprattutto nei contesti lavorativi in cui si troveranno ad operare.

 

PREREQUISITI

Sono propedeutici solo gli esami di istituzioni di diritto privato ed istituzioni di diritto pubblico. Per una miglior comprensione dei temi trattati a lezione si consiglia, tuttavia, di aver già sostenuto l’esame o almeno frequentato il corso di diritto commerciale.

MODALITA' DIDATTICHE

Lezioni frontali (con richiesta di partecipazione attiva degli studenti e valutazione positiva della stessa ai fini dell’esame finale, inclusi test di autovalutazione su ogni lezione) e seminariali. Nell'ambito dei seminari, gli studenti che intendano ottenere punti aggiuntivi sono invitati a presentare una ricerca individuale all’interno di un lavoro di gruppo aventi ad oggetto casi di attualità ed interesse per il diritto bancario; il docente fornisce spiegazioni aggiuntive, chiarimenti ed integrazione e sollecita gli studenti del pubblico a commentare le presentazioni degli altri e a porre domande. 

 

PROGRAMMA/CONTENUTO

Parte I: Introduzione e nozioni fondamentali

  1. Settore finanzario in prospettiva storica. Principi di regolazione finanziaria e struttura di vigilanza: differenze e similitudini; fonti
  2. Nozione di attività bancaria e banche. Specialità della relativa disciplina.
    1. Nozione giuridica di banca e di attività bancaria.
    2. Tipologie di attività riservate alle banche, permesse alle banche e vietate alle stesse.
    3. Autorizzazione bancaria: requisiti e procedimento
    4. Disciplina degli intermediari finanziari non bancari regolati nel TUB: società finanziarie 106 TUB, istituti di pagamento, istituti di moneta elettronica ed altri operatori (con le novità introdotte dalla PSD 2).
    5. Specificità delle banche rispetto agli altri operatori finanziari: tradizionali motivazioni per una disciplina speciale bancaria ed analisi critica. Evoluzione del mercato finanziario, crisi finanziaria ed attuale discussione in tema di specificità.
  3. Mercato finanziario e concetti fondamentali
    1. nozione di prodotto finanziario, strumento finanziario e servizi di investimento
    2. Riserva di attività delle imprese di investimento e procedimento di autorizzazione
  4. Struttura della vigilanza:
    1. Autorità di vigilanza italiane: struttura, poteri e ruolo
    2. Evoluzione della regolazione e struttura di vigilanza a livello europeo: Lamfalussy, mutuo riconoscimento; ESRB, ESAs (in particolare EBA), Unione bancaria (MVU, MRU) e ruolo della BCE come autorità di vigilanza. Differenze con il settore dei mercati finanziari
    3. Altre autorità competenti e diverse sfere di competenza (cenni)
    4. Disciplina a livello internazionale: autorità in ambito internazionale (Comitato di Basilea, FSB, ecc.), strumenti normativi particolari (ad esempio, soft-law) e loro peso attuale

Parte II: Regolazione delle imprese finanziarie. Disciplina prudenziale

  1. Norme e strumenti di vigilanza prudenziale (requisiti di adeguatezza patrimoniale, corporate governance, controllo dei rischi inclusi limiti alla concentrazione dei rischi e misure per i rischi di liquidità, misure in materia di conflitti di interesse, autorizzazioni e controlli per operazioni straordinarie) e limiti (tipi di attività, partecipazioni, ecc.)
  2. gruppi; disciplina delle crisi 
  3. Sistema di garanzia dei depositi e tutela degli investitori

Parte III: Regolazione della condotta degli intermediari finanziari e come controparte contrattuale.

  1. Diverse discipline applicabili.
  2. Disciplina generale dei contratti della banca e dei contratti di investimento 
  3. Disciplina speciale
  4. Disciplina a tutela del consumatore (cenni) e discipline particolari del settore (credito ai consumatori, mutui residenziali)
  5. cenni di diritto della concorrenza

Seminari e lavori di gruppo possono inoltre riguardare casi pratici o approfondimenti sui seguenti temi: microcredito, peer-to-peer lending e crowdfunding, valute virtuali, crypto-asset e stablecoin, open banking, Fintech banks, Amazon lending, Antonveneta, Monte dei Paschi di Siena, Carige, Fortis-Dexia, il caso delle quattro banche, Brexit, finanza islamica, Big tech, giurisprudenza su anatocismo e usura, Gamestop, Wirecard, ecc.

 

TESTI/BIBLIOGRAFIA

Verrà messo a disposizione su Aulaweb non appena possibile un programma aggiornato del corso con indicazioni specifiche e aggiornate sui libri di testo e materiale aggiuntivo (in base agli aggiornamenti più recenti dei manuali in circolazione), distinguendo tra studenti frequentanti le lezioni e studenti non frequentanti. 

Ad ogni modo, a stato attuale, gli studenti frequentanti potranno studiare su appunti e slide messe a disposizione, mentre gli studenti non frequentanti sui seguenti manuali:

- Vella - Bosi, Diritto ed economia di banche e mercati finanziari, il Mulino (ultima edizione) +

-  Annunziata, La disciplina del mercato mobiliare (ultima edizione) - solo i capitoli che saranno indicati su Aulaweb. 

Gli studenti lavoratori e con esigenze particolari sono pregati di contattare la docente per informazioni più personalizzate. 

DOCENTI E COMMISSIONI

Commissione d'esame

EUGENIA MACCHIAVELLO (Presidente)

MATTEO GARGANTINI

CHRISTIAN MEZZANO (Supplente)

LUISA NENCI (Supplente)

CHIARA VALENTI (Supplente)

LEZIONI

Orari delle lezioni

L'orario di questo insegnamento è consultabile all'indirizzo: Portale EasyAcademy

ESAMI

MODALITA' D'ESAME

Esame orale

MODALITA' DI ACCERTAMENTO

Gli studenti frequentanti e non frequentanti saranno valutati attraverso esame orale, con domande sia nozionistiche che di ragionamento, miranti a saggiare non solo lo studio di specifici temi ma anche la comprensione delle nozioni e dei principi che caratterizzano e fondano il diritto dell'economia. Tuttavia, al voto finale degli studenti frequentanti potranno contribuire anche partecipazione attiva e preparata al corso e ai seminari e le presentazioni svolte in occasione delle lezioni seminariali, nell’ambito delle quali i partecipanti che presenteranno saranno valutati sulla base della ricerca svolta, la comprensione del tema dimostrata e la capacità di rispondere alle domande. 

Calendario appelli

Dati Ora Luogo Tipologia Note
18/05/2023 14:00 LA SPEZIA Orale
08/06/2023 11:00 LA SPEZIA Orale
21/06/2023 11:00 GENOVA Orale
06/07/2023 11:00 LA SPEZIA Orale
14/09/2023 11:00 LA SPEZIA Orale

OpenBadge

 PRO3 - Soft skills - Alfabetica avanzato 1 - A
PRO3 - Soft skills - Alfabetica avanzato 1 - A
 PRO3 - Soft skills - Personale avanzato 1 - A
PRO3 - Soft skills - Personale avanzato 1 - A
 PRO3 - Soft skills - Sociale avanzato 1 - A
PRO3 - Soft skills - Sociale avanzato 1 - A
 PRO3 - Soft skills - Creazione progettuale base 1 - A
PRO3 - Soft skills - Creazione progettuale base 1 - A
 PRO3 - Soft skills - Imparare a imparare base 1 - A
PRO3 - Soft skills - Imparare a imparare base 1 - A